منصة الويب MT5 
CFD هو اختصار لعبارة “Contract for Difference” ويعرف بالعربية باسم عقد الفروقات. وهو أسلوب تداول يتيح الاستفادة من ارتفاع أو انخفاض سعر أصل معين دون الحاجة لامتلاكه فعليّاً. ويعني ذلك التداول على فرق السعر بين وقت فتح الصفقة ووقت إغلاقها أياً كان نوع الأصل سواء كان عملة أو معدناً أو سلعة أو غير ذلك.
مثلاُ، عند تداول عقد فروقات على الذهب، سيفتح المتداول صفقة تعتمد على حركة سعر الذهب، قد يربح إذا تحرك السعر في الاتجاه المتوقع، أو يخسر إذا تحرك في الاتجاه المعاكس. وبالتالي فهو لا يشتري سبائك حقيقية من الذهب بل يتداول بناءً على حركة سعره فقط.
في هذا المقال، ستتعرف عزيزي القارئ على معنى عقود الفروقات وكيف تعمل وما الفرق بينها وبين شراء الأصل الحقيقي بالإضافة إلى أهم المخاطر التي ينبغي معرفتها قبل بدء التداول.
كيف تعمل عقود الفروقات؟
تعتمد عقود الفروقات على مبدأ أساسي بسيط وهو فتح صفقة تداول بناءً على توقع حركة السعر. قد تربح إذا كان توقعك صحيحاً أو تخسر إذا كان غير ذلك. وهذا يعني أنك لا تمتلك الأصل المالي نفسه.
مثلاً، إذا توقعت ارتفاع سعر النفط وارتفع فعلاً ستستفيد من فرق السعر، أما إذا انخفض السعر بدلاً من أن يرتفع ستخسر بحسب مقدار الحركة نفسها.
◄ ما هو هامش التداول في عقود الفروقات؟
هامش التداول هو المبلغ الذي يدفعه المتداول لفتح الصفقة وهو جزء صغير من قيمتها الكاملة. ويرتبط هذا المفهوم بالرافعة المالية والتي سنشرحها لاحقاً.
على سبيل المثال، إذا كانت قيمة الصفقة 1000 دولار، فقد تحتاج إلى دفع جزء منها فقط كهامش وليس كامل المبلغ وذلك وفقاً لشروط منصة التداول.
ما الفرق بين CFD وشراء الأصل الحقيقي؟
الفرق الأساسي بين عقد الفروقات وشراء الأصل الحقيقي هو أن الأول يعتمد على حركة السعر فقط أما الثاني فيعني ملكية حقيقية للأصل. لكل خيار ميزاته ومخاطره وكل منهما يعمل بطريقة مختلفة.
◄ مقارنة بين تداول CFD وشراء الأصل الحقيقي
| المقارنة | تداول CFD | شراء الأصل الحقيقي |
| ملكية الأصل | لا تمتلك الأصل | تمتلك الأصل |
| طريقة الربح | من ارتفاع السعر أو انخفاضه | غالباً من ارتفاع سعر الأصل |
| رأس المال | يمكن البدء بمبلغ أقل بسبب الهامش | غالباً تحتاج إلى دفع قيمة الأصل الكاملة |
| الرافعة المالية | قد تكون متوفرة | غير متاحة في معظم الحالات |
| الاحتفاظ بالصفقة | قد يترتب رسوم تبييت | لا يوجد رسوم تبييت عادةً |
عندما تشتري السهم بشكل مباشر، تدفع سعره بالكامل وتنتقل ملكيته لاسمك. أما عند فتح صفقة CFD على السهم نفسه، فأنت تتداول على تغير سعره فقط دون امتلاكه. ونفس الفكرة تنطبق على الأصول الأخرى. ولكن لا يمكن الجزم بأفضلية خيار على الآخر لأن الاختيار يعتمد على هدفك وطريقة تداولك ومدى قدرتك على تحمل المخاطر.
ما هي مخاطر تداول CFD؟
قد يتيح تداول عقود الفروقات فرصةً للاستفادة من تحرك الأسعار إلا أنه ينطوي أيضاً على بعض المخاطر التي يجب معرفتها قبل فتح أي صفقة. ومن أبرز هذه المخاطر الرافعة المالية ورسوم التبييت وتقلبات السوق.
◄ كيف تؤثر الرافعة المالية على المخاطر؟
تتيح لك الرافعة المالية فتح صفقة بقيمة أكبر من المبلغ الموجود في حسابك. قد تضاعف الرافعة المالية الأرباح إذا تحرك السوق لصالحك، وقد تضاعف الخسائر أيضاً بنفس الوقت في حال تحرك السوق عكس توقعاتك. لذلك، قد تؤثر أي حركة في السعر مهما كانت صغيرة على نتيجة صفقتك بشكل كبير.
◄ ما هي رسوم التبييت؟
عند إبقاء صفقة CFD مفتوحة لأكثر من يوم قد يترتب عليها رسوم تعرف برسوم التبييت. ولا تنطبق هذه الرسوم على كل الصفقات بنفس الطريقة، إلا أنها تندرج تحت التكاليف التي يجب الانتباه لها إذا كنت تنوي الاحتفاظ بالصفقة مفتوحة لفترة.
- هل يمكن أن تؤثر السيولة على تنفيذ الصفقات؟
في بعض الأحيان قد يكون عدد المشترين أو البائعين في السوق قليلاً مما قد يؤثر على سرعة تنفيذ الصفقة أو السعر الذي يتم عنده تنفيذ الصفقة. كما قد يُلاحَظ اتساع الفرق بين سعر البيع وسعر الشراء في هذه الحالات خاصةً في الفترة التي تصدر فيها الأخبار الهامة أو عند التقلبات الكبيرة في السوق.
لذلك، من المهم التعرف على كافة التكاليف والمخاطر قبل البدء والتعامل مع عقود الفروقات على أنها أداة تداول قد تحقق من خلالها ربحاً أو خسارة.
الأسئلة الشائعة
CFD هو نوع من التداول يعتمد على الاستفادة من حركة سعر أصل معيّن دون الحاجة إلى شرائه بشكلٍ فعليّ.
تعمل من خلال فتح صفقة بناءً على توقعك لحركة السعر. قد تحقق ربحاً إذا تحرك السوق بنفس الاتجاه الذي توقعته، وقد تتعرض للخسارة إذا تحرك عكس توقعاتك. يعتمد الربح أو الخسارة على فرق السعر بين لحظة دخول الصفقة ولحظة الخروج منها.
من الناحية القانونية، يخضغ تداول عقود الفروقات للتنظيم من قبل جهات رقابية مالية معروفة وهو مسموح ببعض الدول، بينما قد تُفرض عليه قيوداً معينة أو قد لا يكون متاحاً في دول أخرى. أما من الناحية الشرعية، فقد يختلف الحكم وفقاً لأسلوب التداول والرسوم والشروط المرتبطة بالحساب.
الفوركس هو سوق لتداول أزواج العملات الأجنبية، أما CFD فهو نوع من العقود التي تتيح لك التداول على حركة أسعار أصول مختلفة من ضمنها أزواج العملات. أي، يمكنك تداول العملات الأجنبية باستخدام عقود الفروقات، إلا أن عقود الفروقات لا تقتصر على العملات فقط.
من أبرز المخاطر: الرافعة المالية وتقلب الأسعار ورسوم التبييت بالإضافة إلى احتمال الخسارة إذا تحرك السوق ضدك. لذلك من المهم فهم آلية عمل عقود الفروقات ومخاطرها قبل بدء التداول.
إخلاء مسؤولية: عقود الفروقات (CFDs) هي أدوات مالية معقدة، وقد تؤدي الرافعة المالية إلى خسارة أموالك بسرعة. لذلك، من المهم أن تتأكد من فهمك للمخاطر المرتبطة بها بشكل كامل، وأن تقيّم بعناية ما إذا كنت قادراً على تحمل احتمال خسارة أموالك قبل البدء بالتداول.
هذا المحتوى مخصص لأغراض تعليمية وتوعوية فقط، ولا ينبغي اعتباره نصيحة استثمارية أو إرشاداً مالياً أو توصية لشراء أو بيع أو تداول أي أداة مالية.
العلامات
افتح حساب حقيقي
الرجاء إدخال اسم بلد صحيح
لم يتم العثور على نتائج
لم يتم العثور على نتائج
يرجى إدخال البريد الإلكتروني الصحيح
الرجاء إدخال رمز التحقق الصحيح
1. 8-16 حرفاً + أرقام (0-9) 2. مزيج من الحروف (A-Z، a-z) 3. أحرف خاصة (على سبيل المثال، !a#S%^&)
الرجاء إدخال المعلومات بالتنسيق الصحيح
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
Important Notice
STARTRADER does not accept any applications from Australian residents.
To comply with regulatory requirements, clicking the button will redirect you to the STARTRADER website operated by STARTRADER PRIME GLOBAL PTY LTD (ABN 65 156 005 668), an authorized Australian Financial Services Licence holder (AFSL no. 421210) regulated by the Australian Securities and Investments Commission.
CONTINUEImportant Notice for Residents of the United Arab Emirates
In alignment with local regulatory requirements, individuals residing in the United Arab Emirates are requested to proceed via our dedicated regional platform at startrader.ae, which is operated by STARTRADER Global Financial Consultation & Financial Analysis L.L.C.. This entity is licensed by the UAE Capital Market Authority (CMA) under License No. 20200000241, and is authorised to introduce financial services and promote financial products in the UAE.
Please click the "Continue" button below to be redirected.
CONTINUEخطأ! حاول مرة اخرى.
