منصة الويب MT5 
أهم تطورات الأسواق:
– حافظت المعادن الثمينة على مكاسبها التاريخية، متماسكةً قرب مستويات قياسية بعد الارتفاع الكبير الذي شهدته في ديسمبر.
– انتعش الدولار الأمريكي بشكل طفيف خلال الأسبوع، حيث ارتفع مؤشر الدولار مجددًا فوق 98.00.
– أغلقت مؤشرات الأسهم الأمريكية العام قرب أعلى مستوياتها على الإطلاق، مدعومةً بتحسن توقعات السياسة النقدية.
– و اجهت البيتكوين والعملات الرقمية البديلة صعوبات في استعادة زخمها، مع استمرار تدفق رؤوس الأموال نحو الأسهم والمعادن.
المؤشرات الأمريكية تشهد عمليات جني أرباح قرب أعلى مستوياتها
أنهت أسواق الأسهم الأمريكية عام 2025 على ارتفاعات قوية، وبدأت عام 2026 بتذبذب طفيف. تداول مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وداو جونز قرب مستويات قياسية، مدعومين بتوقعات استمرار السياسة النقدية التيسيرية في الأشهر المقبلة. وانخفض مؤشر داو جونز بنسبة 1% تقريبًا خلال الأسبوع إلى 48,200 نقطة، متراجعًا من أعلى مستوى قياسي له عند 48,880 نقطة الذي سجله في أوائل ديسمبر. وتراجع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.75% إلى 6,879 نقطة، ولكنه لا يزال يتداول قرب أعلى مستوياته.
وظل مؤشر ناسداك 100 تحت الضغط مع استمرار عمليات جني الأرباح في أسهم شركات التكنولوجيا الكبرى والأسهم المرتبطة بالذكاء الاصطناعي. وبدا المستثمرون أكثر انتقائية مع اقتراب نهاية العام، مفضلين الشركات ذات التدفقات النقدية المستقرة.
وكشف محضر اجتماع مجلس الاحتياطي الفيدرالي لشهر ديسمبر عن انقسام حاد في لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية. رغم أن البنك خفض أسعار الفائدة في نهاية المطاف بمقدار 25 نقطة أساسية إلى ما بين 3.5% و3.75%، فقد أشار بعض المسؤولين إلى أنهم كانوا سيؤيدون الإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير نظرًا لاستمرار المخاوف من التضخم.
واتفق معظم أعضاء الاحتياطي الفيدرالي على أن المزيد من تخفيضات أسعار الفائدة قد يكون مناسبًا إذا استمر انخفاض التضخم، ولكن كان هناك اختلاف واضح حول توقيت ووتيرة التيسير النقدي المستقبلي.
كما أظهرت توقعات الرسم البياني النقطي تخفيض إضافي في أسعار الفائدة في عام 2026 وآخر في عام 2027، مما سيؤدي إلى وصول أسعار الفائدة إلى مستوى يقارب 3%.
تراجع الذهب والفضة بعد بلوغهما مستويات قياسية جديدة
تراجع الذهب من أعلى مستوياته القياسية، مسجلاً انخفاضاً بأكثر من 3% خلال الأسبوع. وكان المعدن الثمين قد سجل أعلى مستوى له على الإطلاق عند 4,550 دولاراً يوم الاثنين، قبل أن يختتم الأسبوع عند حوالي 4,374 دولاراً. وشهدت الفضة عمليات جني أرباح قوية بعد الارتفاع التاريخي الذي شهدته في ديسمبر. وانخفضت الأسعار من حوالي 83.75 دولاراً للأونصة يوم الاثنين إلى حوالي 70 دولاراً يوم الأربعاء.
واستقرت نسبة الذهب إلى الفضة عند حوالي 59، وهو مستوى أقل بكثير من مستواها في وقت سابق من العام، مما يسلط الضوء على الأداء المتفوق للفضة ويعزز الاتجاه الصعودي للمعادن الثمينة.
واستقر مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) خلال الأسبوع بعد انخفاضه إلى ما دون 98.00. ومن المرجح أن تُبقي توقعات المزيد من خفض أسعار الفائدة من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي في عام 2026 الضغط على الدولار، لا سيما مقابل العملات الرئيسية.
وانخفض سعر صرف اليورو مقابل الدولار الأمريكي بنحو 0.23%، لكن يبدو أن الاتجاه الصعودي العام لا يزال قائماً.
انخفض سعر صرف الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي إلى 1.3400 يوم الأربعاء، لكنه ارتد لاحقًا ليختتم الأسبوع عند مستوى 1.3467 تقريبًا.
شهد سعر صرف الدولار الأمريكي مقابل الين الياباني بعض التقلبات خلال الأسبوع، لكنه ارتفع لاحقًا إلى 156.90 مدعومًا بقوة الدولار.
أهم البيانات الاقتصادية لهذا الأسبوع
– ارتفعت مبيعات المنازل المعلقة في الولايات المتحدة إلى 3.3% في نوفمبر، متجاوزةً توقعات السوق البالغة 1.0%.
– انخفضت طلبات إعانة البطالة في الولايات المتحدة إلى 199 ألفًا، وهو أقل من توقعات السوق البالغة 219 ألفًا.
– ارتفع مؤشر مديري المشتريات التصنيعي الصيني إلى 50.1 نقطة كحد أدنى في ديسمبر، مقارنةً بـ 49.2 نقطة في نوفمبر.
– يُظهر محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة انقسامًا في مجلس الاحتياطي الفيدرالي، مع توقعات بمزيد من خفض أسعار الفائدة في عامي 2026 و2027.
أهم الأحداث الاقتصادية للأسبوع المقبل
الاثنين، 5 يناير: مؤشر مديري المشتريات التصنيعي (ISM) – الولايات المتحدة الأمريكية، الساعة 7:00 مساءً
الثلاثاء، 6 يناير: مؤشر مديري المشتريات النهائي للخدمات – أوروبا الساعة 1:00 ظهرًا
الأربعاء، 7 يناير: مؤشر أسعار المستهلك (سنويًا) – أستراليا، الساعة 4:30 صباحًا
الأربعاء، 7 يناير: تغير التوظيف في القطاعات غير الزراعية (ADP) – الولايات المتحدة الأمريكية، الساعة 5:15 مساءً
الأربعاء، 7 يناير: مؤشر مديري المشتريات للخدمات (ISM) – الولايات المتحدة الأمريكية، الساعة 7:00 مساءً
الأربعاء، 7 يناير: فرص العمل المتاحة (JOLTS) – الولايات المتحدة الأمريكية: الساعة 7:00 مساءً
الخميس، 8 يناير: مؤشر أسعار المستهلك – سويسرا: الساعة 11:30 صباحًا
الجمعة، 9 يناير: معدل البطالة – كندا 5:30 مساءً
الجمعة، 9 يناير، التغير في التوظيف غير الزراعي في الولايات المتحدة: 5:30 مساءً
الجمعة، 9 يناير، معدل البطالة في الولايات المتحدة: 5:30 مساءً
التحليل الفني والتوقعات:
التحليل الفني لمؤشر داو جونز
يظهر مؤشر داو جونز اتجاه صعودي قوي على الرسم البياني اليومي،حيث يسجل السعر قمم وقيعان صاعدة. ويستمر السعر في التداول فوق جميع المتوسطات المتحركة الرئيسية، مع اتجاه صعودي للمتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، مما يُعزز قوة الاتجاه الصاعد.
تبقى خطوط مؤشر MACD فوق مستوى الصفر، مما يُشير إلى أن الزخم الصعودي بدأ يضعف مؤقتاَ
يقع مستوى الدعم الرئيسي حول 47,800-48,000، وهو ما يتوافق مع المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا الصاعد.مع بقاء السعر فوق هذه المستويات، فمن المرجح أن يُحافظ مؤشر داو جونز على اتجاهه الصعودي، وربما يُعيد اختبار أعلى مستويات 49,000. يبقى اتجاه المؤشر صعوديًا من الناحية الفنية مع ترقب بعض التصحيحات السعرية
الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز
| مقاومة | 48,463 – 48,500 | 48,783 – 48,880 | 48,992 – 49,000 |
| دعم | 47,797 – 47,870 | 47,452 – 47,512 | 47,198 – 47,269 |
التحليل الفني للذهب
يواصل الذهب تداوله ضمن اتجاه صعودي قوي، حيث يظهر الرسم البياني اليومي قمم و قيعان صاعدة، كما يستمر تحرك السعر فوق المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا. بعد بلوغه مستوىً جديدًا قرب 4550 دولارًا، دخل الذهب في تصحيح سعري، إلا أن الاتجاه يبقى صعوديًا مع بقاء السعر فوق المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، والذي شكل دعمًا قويًا طوال هذا الاتجاه.
تُعد منطقة 4300 – 4350 دولارًا منطقة دعم رئيسية. في حال بقاء السعر ضمن هذه المنطقة، فمن المتوقع رؤية مزيد من الارتفاعات في أسعار الذهب نحو مستويات 4550 دولارًا. سيكون كسر مستوى المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا أول إشارة تحذيرية لتصحيح أعمق، ولكن في الوقت الحالي، يبقى الذهب صعوديًا على الإطار الزمني اليومي.
الرسم البياني اليومي للذهب
| مقاومة | $4,410 – $4,421 | $4,480 – $4,492 | $4,536 – $4,550 |
| دعم | $4,276 – $4,280 | $4,248 – $4,251 | $4,192 – $4,200 |
التحليل الفني للبيتكوين
لا يزال البيتكوين يتداول في حركة أفقية قرب أدنى مستوياته الأخيرة. منذ موجة البيع في أكتوبر، استقر السعر ويتحرك الآن بشكل جانبي ضمن نطاق ضيق نسبيًا حول منطقة 88,000 – 90,000 دولار. لا يزال السعر دون المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، والذي لا يزال يميل نحو الأسفل، مما يشير إلى أن الاتجاه العام قصير الأجل لا يزال هبوطيًا إلى محايد على الرغم من الاستقرار الأخير.
يشير مؤشر MACD إلى أن ضغط البيع قد تراجع إلى حد كبير، لكن الزخم الصعودي لا يزال غير قوي بما يكفي لتأكيد انعكاس الاتجاه. مع بقاء البيتكوين دون مستوى المقاومة 95,000 – 100,000 دولار، فمن المرجح أن تكون التحركات الصعودية تصحيحية.
من الناحية الفنية، لا تزال منطقة 80,600 دولار تمثل دعمًا رئيسيًا، والحفاظ على السعر فوقها يحافظ على بنية الاتجاه الصعودي على المدى المتوسط. يُعدّ إغلاق يومي أعلى من المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا أول إشارة قوية على انتقال البيتكوين من مرحلة التذبذب إلى موجة صعودية جديدة. وحتى ذلك الحين، تبقى العملة الرقمية في مرحلة بناء نطاق سعري، عرضة للتقلبات.
الرسم البياني اليومي للبيتكوين
| مقاومة | $90,682 – $90,705 | $94,626 – $94,681 | $96,879 – $96,900 |
| دعم | $86,391 – $86,400 | $83,370 – $83,398 | $80,542 – $80,570 |
العلامات
افتح حساب حقيقي
الرجاء إدخال اسم بلد صحيح
لم يتم العثور على نتائج
لم يتم العثور على نتائج
يرجى إدخال البريد الإلكتروني الصحيح
الرجاء إدخال رمز التحقق الصحيح
1. 8-16 حرفاً + أرقام (0-9) 2. مزيج من الحروف (A-Z، a-z) 3. أحرف خاصة (على سبيل المثال، !a#S%^&)
الرجاء إدخال المعلومات بالتنسيق الصحيح
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
Important Notice
STARTRADER does not accept any applications from Australian residents.
To comply with regulatory requirements, clicking the button will redirect you to the STARTRADER website operated by STARTRADER PRIME GLOBAL PTY LTD (ABN 65 156 005 668), an authorized Australian Financial Services Licence holder (AFSL no. 421210) regulated by the Australian Securities and Investments Commission.
CONTINUEImportant Notice for Residents of the United Arab Emirates
In alignment with local regulatory requirements, individuals residing in the United Arab Emirates are requested to proceed via our dedicated regional platform at startrader.ae, which is operated by STARTRADER Global Financial Consultation & Financial Analysis L.L.C.. This entity is licensed by the UAE Capital Market Authority (CMA) under License No. 20200000241, and is authorised to introduce financial services and promote financial products in the UAE.
Please click the "Continue" button below to be redirected.
CONTINUEخطأ! حاول مرة اخرى.
