منصة الويب MT5 
أهم تطورات الأسواق
شهدت أسعار النفط تقلبات حادة مع تصاعد التوترات بين الولايات المتحدة وإيران وانخفاض المخزونات في الولايات
المتحدة، مما أثار مخاوف من اضطراب الإمدادات.
تعرضت العملات المشفرة لعمليات بيع مكثفة، حيث انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون 60 ألف دولار، وتراجع سعر الإيثيريوم إلى ما دون 2000 دولار، مسجلاً بذلك أحد أسوأ أسابيع السنة للأصول الرقمية.
انخفضت أسعار الذهب والفضة بشكل حاد، منهيةً بذلك موجة صعود استمرت لعدة أسابيع، مع تسارع عمليات جني الأرباح وارتفاع تقلبات أسعار السلع.
شهدت أسواق الأسهم الأمريكية عمليات بيع، حيث تراجعت المؤشرات الرئيسية خلال الأسبوع وسط تراجع شهية المخاطرة وتقلبات السوق الناجمة عن نتائج الأرباح.
تراجعت شهية المخاطرة العالمية، مما أدى إلى تحويل رؤوس الأموال من الأصول ذات المخاطر العالية إلى السيولة النقدية واتخاذ مراكز دفاعية.
المعادن الثمينة تشهد انخفاضات حادة وتقلبات عالية
شهدت المعادن الثمينة أسبوعًا متقلبًا وتصحيحيًا بعد بلوغها مستويات قياسية في يناير. انخفض سعر الذهب بنحو 1.4%، متراجعًا من حوالي 4900 دولار في بداية الأسبوع إلى حوالي 4400 دولار قبل أن يستقر لاحقًا عند مستوى 4800 دولار تقريبًا. حيث جنى المستثمرون أرباحهم وسط ضغوطات من الأسعار.
كان أداء الفضة أقل من أداء الذهب، حيث انخفضت بنحو 10% خلال الأسبوع لتتداول قرب 70.20 دولارًا، بعد أن كانت تتداول سابقًا دون 65 دولارًا. وقد ساهم دور الفضة المزدوج كملاذ آمن ومعدن صناعي في تضخيم التقلبات، مما جعلها أكثر عرضة للتأثر خلال عمليات البيع المكثفة.
كما تعرض النحاس لضغوط بيع خلال الأسبوع حيث انخفض إلى ما دون 6 دولارات، وأنهى الأسبوع عند حوالي 5.8 دولارات للرطل.
عمليات بيع مكثفة في سوق العملات الرقمية تهبط بسعر البيتكوين إلى ما دون 60 ألف دولار
شهد سوق العملات الرقمية عمليات بيع مكثفة خلال الأسبوع. انخفض سعر البيتكوين إلى ما دون 60,000 دولار، مسجلاً أدنى مستوياته قرب 59,997 دولارًا، لينهي الأسبوع بانخفاض يقارب 15%.
وتراجعت عملة الإيثيريوم إلى ما دون مستوى 2,000 دولار، لتصل إلى حوالي 1,747 دولارًا، مسجلة خسارة أسبوعية تقارب 16%. وقد نتج هذا التراجع عن تدهور معنويات المستثمرين وانخفاض توقعات السيولة، وعمليات التصفية.
وتكبدت العملات البديلة خسائر أكبر، حيث انخفضت أسعار العديد من العملات الرئيسية بنسبة تتراوح بين 15% و25% خلال الأسبوع. وانخفضت القيمة السوقية الإجمالية للعملات المشفرة بنحو 14%، لتصل إلى 2.05 تريليون دولار، مما يسلط الضوء على حساسية هذا السوق لشهية المخاطرة.
تراجع المؤشرات الأمريكية وسط مخاوف بشأن شركات البرمجيات
أنهت أسواق الأسهم الأمريكية الأسبوع بانخفاض حاد، متأثرة بتراجع معنويات المستثمرين . انخفض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنحو 2.3%، بينما تراجع مؤشر ناسداك بنحو 3.1%، مما يعكس عمليات بيع مكثفة في أسهم التكنولوجيا.
وخسر مؤشر داو جونز الصناعي نحو 1.8%، مدعومًا بشكل طفيف بقطاعات دفاعية مثل الرعاية الصحية والسلع الاستهلاكية الأساسية. وتراجع السوق بشكل ملحوظ، مما يشير إلى عمليات بيع واسعة النطاق.
وكانت أرباح شركة ألفابت محط أنظار المستثمرين، مما أدى إلى تقلبات حادة خلال اليوم في أسهم التكنولوجيا. وبينما تجاوزت الإيرادات التوقعات، أثرت النفقات الرأسمالية الضخمة المخطط لها لعام 2026 ومخاوف هوامش الربح سلبًا على معنويات السوق، مما ساهم في تجدد الضغط على قطاع التكنولوجيا والذكاء الاصطناعي بشكل عام.
أدت التوترات الجيوسياسية وتراجع المخزونات إلى تباين في أسعار النفط.
شهدت أسعار النفط تقلبات حادة طوال الأسبوع. وارتفع خام غرب تكساس الوسيط في البداية فوق 65.22 دولارًا للبرميل، مدفوعًا بتصاعد التوترات بين الولايات المتحدة وإيران ومخاوف انقطاع الإمدادات في الشرق الأوسط.
إلا أن هذه المكاسب لم تدم طويلًا. تراجعت الأسعار إلى ما دون 61 دولارًا للبرميل بعد أن أظهرت بيانات مخزونات النفط الخام الأمريكية انخفاضًا بنحو 3.5 مليون برميل، مما أثار مخاوف فورية بشأن الإمدادات.
ومع نهاية الأسبوع، أغلق خام برنت مرتفعًا بشكل طفيف بنحو 1% ليصل إلى 68 دولارًا.
أهم البيانات الاقتصادية لهذا الأسبوع
– ارتفع مؤشر مديري المشتريات التصنيعي الصادر عن معهد إدارة التوريد (ISM) في الولايات المتحدة فوق مستوى 50 لأول مرة منذ 12 شهرًا، حيث بلغ 52.6 نقطة في يناير.
– رفع بنك الاحتياطي الأسترالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساسية إلى 3.85%، بما يتماشى مع التوقعات.
– ارتفع معدل البطالة في نيوزيلندا إلى 5.4% في الربع الأخير من عام 2025.
– أظهر مؤشر ADP لتغيرات التوظيف في القطاعات غير الزراعية زيادة قدرها 22 ألف وظيفة فقط في يناير، وهو أقل من توقعات السوق البالغة 46 ألف وظيفة.
– انخفض مؤشر مديري المشتريات الخدمي الصادر عن معهد إدارة التوريد (ISM) في الولايات المتحدة إلى 53.8 نقطة في يناير من 54.4 نقطة في ديسمبر.
– أبقى بنك إنجلترا على سعر الفائدة الرسمي عند 3.75% كما كان متوقعًا.
– أبقى البنك المركزي الأوروبي على سعر الفائدة عند 2.15% بما يتماشى مع التوقعات.
– انخفضت فرص العمل المتاحة في الولايات المتحدة (وفقًا لقانون JOLTS) إلى 6.54 مليون وظيفة في ديسمبر الماضي.
أهم الأحداث الاقتصادية للأسبوع المقبل
الاثنين، 9 فبراير | الحساب الجاري | اليابان | 3:50 صباحًا
الثلاثاء، 10 فبراير | مبيعات التجزئة (شهريًا) | الولايات المتحدة الأمريكية | 5:30 مساءً
الثلاثاء، 10 فبراير | فرص العمل المتاحة (JOLTS) | الولايات المتحدة الأمريكية | توقيت غير محدد
الأربعاء، 11 فبراير | الوظائف غير الزراعية | الولايات المتحدة الأمريكية | 5:30 مساءً
الخميس، 12 فبراير | الناتج المحلي الإجمالي (شهريًا) | المملكة المتحدة | 11:00 صباحًا
الخميس، 12 فبراير | طلبات إعانة البطالة | الولايات المتحدة الأمريكية | 5:30 مساءً
الجمعة، 13 فبراير | مؤشر أسعار المستهلك (سنويًا) | الولايات المتحدة الأمريكية | 5:30 مساءً
التحليل الفني والتوقعات:
التحليل الفني للذهب
لا يزال الذهب في اتجاه صعودي طويل الأجل، إلا أن تحركات الأسعار الأخيرة تشير إلى تصحيح حاد بعد الارتفاع القوي نحو 5600 دولار. وقد أدى الارتداد من هذا المستوى إلى تراجع حاد، ومع ذلك، لا يزال السعر متماسكًا فوق مستويات الاختراق الرئيسية السابقة، مما يحافظ على الاتجاه الصعودي بشكل عام.
لا تزال المتوسطات المتحركة في وضع إيجابي، حيث يتجه المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا صعودًا، ولا يزال السعر يتداول فوقه. ومع بقاء الذهب فوق المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، يبقى الاتجاه صعوديًا.
يُظهر الزخم ضعفًا على المدى القصير، لكن دون انعكاس في الاتجاه. وقد انخفض مؤشر MACD، مما يعكس عمق التصحيح، ولكنه لا يزال بعيدًا عن القراءات السلبية الشديدة التي شوهدت في الانعكاسات الهبوطية السابقة. وهذا يدعم فكرة أن الذهب لم يدخل في اتجاه هابط بعد. وسيزداد احتمال استمرار الاتجاه الصعودي إذا استقر مؤشر MACD و اتجه إلى الأعلى مع اندفاع السعر فوق مناطق الدعم الرئيسية.
الرسم البياني اليومي للذهب
| مقاومة | $5,080 – $5,093 | $5,183 – $5,200 | $5,215 – $5,231 |
| دعم | $4,650- $4,654 | $4,520 – $4,528 | $4,405 – $4,416 |
التحليل الفني لمؤشر ستاندرد آند بورز 500
لا يزال مؤشر ستاندرد آند بورز 500 في اتجاه صعودي قوي على المدى الطويل، إلا أن تحركات الأسعار الأخيرة تُظهر علامات ضعف في الاتجاه بالقرب من منطقة المقاومة عند 7017. تشير الارتدادات المتكررة من هذا المستوى إلى أن المشترين يواجهون صعوبة في الحفاظ على الزخم عند الأسعار المرتفعة، مما يزيد من احتمالية حدوث تقلبات سعرية أو تراجع أعمق.
بالنسبة لحركة المتوسطات المتحركة، لا يزال الاتجاه صعوديًا من الناحية الفنية، حيث يبقى السعر فوق المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا. ومع ذلك، يشير اتجاه المتوسطين المتحركين لـ 5 و10 أيام إلى فقدان زخم الصعود. إذا فشل السعر في البقاء فوق المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، فسيكون هذا أول تحذير هام لمرحلة تصحيحية أوسع على الرسم البياني اليومي.
يؤكد مؤشر MACD هذا التوجه الحذر. فقد تراجع الزخم ويحوم بالقرب من خط الصفر، مما يدل على أن الزخم الصعودي يضعف ولكنه لم ينعكس بعد. عادةً ما يسبق هذا الوضع إما تحركات جانبية أو حركة تصحيحية.
الرسم البياني اليومي لمؤشر ستاندرد آند بورز 500
| مقاومة | 6,854 – 6,861 | 6,918 – 6,921 | 6,951 – 6,962 |
| دعم | 6,720 – 6,731 | 6,670 – 6,675 | 6,612 – 6,630 |
التحليل الفني للبيتكوين
لا تزال البيتكوين تتداول ضمن اتجاه هبوطي واضح على المدى المتوسط، على الرغم من الارتداد القوي من منطقة الدعم عند 60,000 دولار. تُعدّ الشمعة الصاعدة الأخيرة اندفاعية، لكنها هيكليًا تُعتبر ارتدادًا انعكاسيًا بعد موجة بيع حادة. لا يزال السعر أقل بكثير من أعلى مستوياته السابقة، ولم يستعد أيًا من أنماط الاتجاه الصعودي المكسورة على الرسم البياني اليومي.
لا تزال البيتكوين في اتجاه هبوطي. بدأ المتوسطان المتحركان اليوميان MA(5) وMA(10) بالارتفاع، لكن السعر لا يزال يتداول دون المتوسط المتحرك لـ30 يومًا، والذي يستمر في الانحدار نزولًا ويعمل كمقاومة متحركة. إلى أن تتمكن البيتكوين من إغلاق عدة شموع يومية فوق المتوسط المتحرك لـ30 يومًا، يجب اعتبار هذا الارتداد بمثابة ارتفاع تصحيحي ضمن مرحلة هبوطية أوسع.
يدعم الزخم هذا الرأي الحذر. لا يزال مؤشر MACD سلبيًا بشدة، مع عدم وجود تقاطع صعودي حتى الآن. على الرغم من تباطؤ زخم الهبوط، يفقد البائعون قوتهم لكنهم لم يفقدوا السيطرة تمامًا. يتطلب تأكيد التحول الصعودي تقاطع مؤشر MACD مصحوبًا باستعادة السعر لمتوسطه المتحرك لـ 30 يومًا.
الرسم البياني اليومي للبيتكوين
| مقاومة | $68,210 – $68,312 | $72,316 – $72,400 | $76,391 – $76,405 |
| دعم | $60,057 – $60,128 | $57,362 – $57,410 | $55,272 – $55,310 |
التحليل الفني لخام برنت
انتقل خام برنت من مرحلة تذبذب مطولة إلى مرحلة توسع صعودي واضح. وقد مثّل الارتداد القوي من منطقة الدعم عند 59 دولارًا تحولًا هيكليًا، ويؤكد الارتفاع اللاحق نحو 71 دولارًا سلسلة من القمم والقيعان الأعلى، مما يُحدد اتجاهًا صعوديًا يوميًا.
يُظهر هيكل المتوسطات المتحركة دعمًا واضحًا. يتداول السعر فوق جميع المتوسطات المتحركة الثلاثة، مع تقدم المتوسطين المتحركين MA(5) وMA(10) نحو الأعلى. يشير هذا التوافق إلى مشاركة قوية في الاتجاه.
يؤكد الزخم بقوة هذه الحركة. وقد تجاوز مؤشر MACD المنطقة الإيجابية، مما يُشير إلى تسارع الزخم الصعودي. لا توجد مؤشرات على التباين السعري في هذه المرحلة، مما يُشير إلى أن النفط لا يزال لديه مجال للارتفاع قبل أن يواجه استنزافًا كبيرًا.
الرسم البياني اليومي لخام برنت
| مقاومة | $69.53 – $69.61 | $70.05 – $70.21 | $71.75 – $71.82 |
| دعم | $66.65 – $66.71 | $65.20 – $65.33 | $64.19 – $64.26 |
العلامات
افتح حساب حقيقي
الرجاء إدخال اسم بلد صحيح
لم يتم العثور على نتائج
لم يتم العثور على نتائج
يرجى إدخال البريد الإلكتروني الصحيح
الرجاء إدخال رمز التحقق الصحيح
1. 8-16 حرفاً + أرقام (0-9) 2. مزيج من الحروف (A-Z، a-z) 3. أحرف خاصة (على سبيل المثال، !a#S%^&)
الرجاء إدخال المعلومات بالتنسيق الصحيح
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
Important Notice
STARTRADER does not accept any applications from Australian residents.
To comply with regulatory requirements, clicking the button will redirect you to the STARTRADER website operated by STARTRADER PRIME GLOBAL PTY LTD (ABN 65 156 005 668), an authorized Australian Financial Services Licence holder (AFSL no. 421210) regulated by the Australian Securities and Investments Commission.
CONTINUEImportant Notice for Residents of the United Arab Emirates
In alignment with local regulatory requirements, individuals residing in the United Arab Emirates are requested to proceed via our dedicated regional platform at startrader.ae, which is operated by STARTRADER Global Financial Consultation & Financial Analysis L.L.C.. This entity is licensed by the UAE Capital Market Authority (CMA) under License No. 20200000241, and is authorised to introduce financial services and promote financial products in the UAE.
Please click the "Continue" button below to be redirected.
CONTINUEخطأ! حاول مرة اخرى.
