منصة الويب MT5 
أهم تطورات الأسواق
بدأت الأسواق العالمية الأسبوع تحت ضغطٍ كبير، مع تصعيد دونالد ترامب تهديداته بفرض رسوم جمركية على أوروبا بسبب قضية غرينلاند، مما أدى إلى تراجع كبير في شهية المخاطرة.
شهدت الأسهم الأمريكية أسوأ انخفاضٍ يومي لها منذ أشهر في بداية الأسبوع، حيث تصدرت أسهم التكنولوجيا قائمة الخاسرين.
قفزت أسعار المعادن الثمينة بقوة، حيث سجل الذهب والفضة مستوياتٍ قياسية جديدة وسط التوترات الجيوسياسية.
تغيرت معنويات السوق بشكلٍ حاد في منتصف الأسبوع بعد أن سحب ترامب تهديداته بفرض رسوم جمركية وأكد التوصل إلى اتفاقٍ إطاري مع حلف الناتو بشأن غرينلاند.
المعادن الثمينة تواصل ارتفاعها
كانت السلع هي الأبرز أداءً هذا الأسبوع وخاصة المعادن الثمينة. فقد ارتفع الذهب إلى مستويات قياسية جديدة، متجاوزًا مستوى 4900 دولار أمريكي بشكل قوي، بينما شهدت الفضة ارتفاعًا قويًا واستمرت في التفوق نسبيًا. يرجع هذا الارتفاع إلى مجموعة من العوامل، بما في ذلك تصاعد حالة عدم اليقين الجيوسياسي، والمخاوف بشأن السياسة الأمريكية، وتجدد التساؤلات حول استقلالية مجلس الاحتياطي الفيدرالي، والتوقعات المستمرة بخفض أسعار الفائدة في عام 2026.
وحتى مع انحسار التوترات التجارية في وقت لاحق من الأسبوع، حافظ الذهب على معظم مكاسبه، مما يُبرز الطلب القوي من كلٍّ من المستثمرين الباحثين عن ملاذ آمن والمشترين الاستراتيجيين على المدى الطويل. أما أسعار النفط فكانت أكثر توازنًا، حيث ارتفعت في البداية بسبب المخاطر الجيوسياسية واضطرابات الإمداد، قبل أن تستقر مع انحسار التوترات بين الولايات المتحدة وأوروبا. من المرجح أن تظل المعادن الثمينة في اتجاه صاعد طالما استمر عدم اليقين بشأن السياسة العالمية والسياسة النقدية.
انتعاش الأسواق الأمريكية بعد انخفاض طفيف
شهدت أسواق الأسهم الأمريكية أسبوعًا متقلباً. انخفضت المؤشرات الرئيسية بشكل حاد في البداية مع تصاعد عمليات البيع نتيجة التهديدات بفرض تعريفات جمركية، مما أدى إلى ارتفاع العائدات وانخفاض قيمة الدولار. وقادت أسهم التكنولوجيا هذا الانخفاض، وسجل مؤشرا ستاندرد آند بورز 500 وناسداك لفترة وجيزة أسوأ أداء لهما منذ عدة أشهر. وتغيرت المعنويات بشكل كبير في منتصف الأسبوع بعد أن تراجع ترامب عن خططه لفرض تعريفات جمركية وأكد إحراز تقدم نحو التوصل إلى إطار عمل لاتفاقية غرينلاند. وأدى ذلك إلى انتعاش في الأسواق حيث قادت أسهم القطاعات المالية والطاقة والشركات الصغيرة هذا الانتعاش. وبحلول نهاية الأسبوع، استعادت المؤشرات الأمريكية جزءًا كبيرًا من خسائرها، مما عزز من مرونة السوق.
ضعف الدولار يدفع العملات الرئيسية نحو الارتفاع
في سوق العملات، شهد مؤشر الدولار الأمريكي تقلبات حادة. فقد انخفض الدولار بشكل حاد في بداية الأسبوع بأكثر من 1% وسط مخاوف من حرب تجارية وقلق بشأن استقلالية الاحتياطي الفيدرالي، قبل أن يستقر وينتعش قليلاً مع انحسار المخاطر الجيوسياسية. وعلى الرغم من هذا الانتعاش، لا يزال اتجاه الدولار العام هشاً، حيث لا تزال الأسواق تتوقع خفض أسعار الفائدة في وقت لاحق من عام 2026. وارتفع سعر صرف اليورو مقابل الدولار الأمريكي (EUR/USD) مدفوعاً بأخبار التعريفات الجمركية وتراجع شهية المخاطرة، مقترباً من مستوى المقاومة الرئيسي عند 1.1800. وظل سعر صرف الدولار الأمريكي مقابل الين الياباني (USD/JPY) مرتفعاً، حيث يتداول عند مستوى 160.00 تقريباً، مدعوماً بالغموض السياسي في اليابان وفروق العائدات، بينما تداول الجنيه الإسترليني والدولار الأسترالي (GBP/AUD) ضمن نطاقات واسعة، متأثرين بتحولات معنويات المخاطرة العالمية.
أهم البيانات الاقتصادية لهذا الأسبوع
– استقر معدل التضخم السنوي في كندا عند 2.8% وفقًا لمؤشر أسعار المستهلك.
– أظهرت بيانات المطالبين بإعانات البطالة في المملكة المتحدة ارتفاعًا إلى 17.9 ألفًا في شهر ديسمبر.
– ارتفع معدل التضخم السنوي في المملكة المتحدة إلى 3.4%، متجاوزًا توقعات السوق البالغة 3.3%.
– انخفض معدل البطالة في أستراليا من 4.3% إلى 4.1% في ديسمبر.
– أظهرت أرقام الناتج المحلي الإجمالي المحدثة للربع الثالث من عام 2025 نمو الاقتصاد الأمريكي بنسبة 4.4%.
– استقر مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي عند 0.2% شهريًا، بما يتماشى مع التوقعات.
– أبقى بنك اليابان سعر الفائدة القياسي دون تغيير عند 0.75%.
أهم الأحداث الاقتصادية للأسبوع القادم
الاثنين، 26 يناير: مؤشر مناخ الأعمال الألماني (IFO) – 10:00 مساءً
الثلاثاء، 27 يناير: مبيعات المنازل الجديدة في الولايات المتحدة (بيانات أولية)
الأربعاء، 28 يناير: مؤشر أسعار المستهلك السنوي في أستراليا – 4:30 صباحًا
الأربعاء، 28 يناير: قرار سعر الفائدة في كندا – 6:45 مساءً
الأربعاء، 28 يناير: سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية في الولايات المتحدة – 11:00 مساءً
الخميس، 29 يناير: طلبات إعانة البطالة في الولايات المتحدة – 5:30 مساءً
الجمعة، 30 يناير: مؤشر أسعار المستهلك الأساسي في طوكيو السنوي في اليابان – 2:30 صباحًا
الجمعة، 30 يناير: الناتج المحلي الإجمالي الشهري في كندا – 5:30 مساءً
الجمعة، 30 يناير: مؤشر أسعار المنتجين في الولايات المتحدة – 5:30 مساءً
التحليل الفني والتوقعات:
التحليل الفني للذهب
يواصل الذهب ارتفاعه على الإطار الزمني اليومي، مكملاً بذلك اتجاهه الصعودي حيث يتداول بالقرب من مستوى 4950 دولارًا. ولا يزال ميل السوق صعوديًا، مع تشكل قمم وقيعان صاعدة منذ اختراق مستوى 4000-4100 دولار.
تؤكد المتوسطات المتحركة هذا الاتجاه الصعودي بقوة. ويتداول السعر حاليًا فوق المتوسطات المتحركة لـ 5 و10 و30 يومًا. كما يمثل المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا قاعدة تدعم الاتجاه الصاعد.
يتحرك مؤشر MACD فوق خط الصفر. فمع بقاء الذهب فوق منطقة الدعم 4750-4800 دولار، يبقى الاتجاه العام صعوديًا، مع تزايد التركيز على المستوى النفسي 5000 دولار.
الرسم البياني اليومي للذهب
| مقاومة | $4,996 – $5,000 | $5,050 – $5,065 | $5,100 – $5,120 |
| دعم | $4,875 – $4,888 | $4,767 – $4,780 | $4,700 – $4,713 |
التحليل الفني للبيتكوين
يستمر تحرك البيتكوين ضمن نطاق تصحيحي على الإطار الزمني اليومي. لم ينجح الارتداد الأخير نحو منطقة 95,000-97,000 دولار في اكتساب زخم مستمر، وعاد السعر للانخفاض مجددًا نحو منطقة 89,000-90,000 دولار.
يتداول السعر حاليًا دون المتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، والذي اتجه نحو الأسفل ويعمل الآن كمقاومة متحركة.
يبقى مؤشر MACD قريبًا من خط الصفر ، مما يشير إلى تجدد الضغط الهبوطي. ورغم أن زخم الهبوط ليس بنفس قوة زخم البيع الأولي، إلا أنه لا توجد حتى الآن مؤشرات قوية على انعكاس الاتجاه. تبقى منطقة 88,000-85,000 دولار دعمًا رئيسيًا، بينما سيظل الاتجاه العام عرضة للتأثر طالما فشل البيتكوين في استعادة نطاق المتوسط المتحرك اليومي.
الرسم البياني اليومي للبيتكوين
| مقاومة | $91,176 – $91,200 | $92,614 – $92,700 | $93,741 – $93,800 |
| دعم | $87,127 – $87,185 | $86,320 – $86,395 | $85,443 – $85,480 |
التحليل الفني لزوج الدولار الأمريكي/الين الياباني
يحافظ زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني على اتجاه صعودي قوي على الإطار الزمني اليومي، ويتداول بالقرب من مستوى 159.00 النفسي. حيث يظهر السلوك السعري اتجاهًا صعوديًا واضحًا، مع تسجيل قمم و قيعان صاعدة.
يتداول السعر فوق المتوسطات المتحركة اليومية الثلاثة: المتوسط المتحرك لـ 5 أيام، والمتوسط المتحرك لـ 10 أيام، والمتوسط المتحرك لـ 30 يومًا، وجميعها تتجه صعودًا. يؤكد هذا التوافق قوة الاتجاه.
يبقى مؤشر MACD فوق خط الصفر، مع بقاء خط MACD فوق خط الإشارة. على الرغم من أن الزخم لا يتسارع بقوة، إلا أنه لا يزال إيجابيًا. إن اختراق مستوى 159.50 قد يفتح المجال لمزيد من الارتفاع، بينما من المرجح أن يكون أي تراجع نحو المتوسطات المتحركة الصاعدة تصحيحيًا.
الرسم البياني اليومي لزوج الدولار الأمريكي/الين الياباني
| مقاومة | 159.34 – 159.40 | 160.00 – 160.10 | 161.00 – 161.05 |
| دعم | 158.40 – 158.51 | 157.91 – 158.07 | 157.42 – 157.50 |
العلامات
افتح حساب حقيقي
الرجاء إدخال اسم بلد صحيح
لم يتم العثور على نتائج
لم يتم العثور على نتائج
يرجى إدخال البريد الإلكتروني الصحيح
الرجاء إدخال رمز التحقق الصحيح
1. 8-16 حرفاً + أرقام (0-9) 2. مزيج من الحروف (A-Z، a-z) 3. أحرف خاصة (على سبيل المثال، !a#S%^&)
الرجاء إدخال المعلومات بالتنسيق الصحيح
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
يرجى تحديد خانة الاختيار للمتابعة
Important Notice
STARTRADER does not accept any applications from Australian residents.
To comply with regulatory requirements, clicking the button will redirect you to the STARTRADER website operated by STARTRADER PRIME GLOBAL PTY LTD (ABN 65 156 005 668), an authorized Australian Financial Services Licence holder (AFSL no. 421210) regulated by the Australian Securities and Investments Commission.
CONTINUEImportant Notice for Residents of the United Arab Emirates
In alignment with local regulatory requirements, individuals residing in the United Arab Emirates are requested to proceed via our dedicated regional platform at startrader.ae, which is operated by STARTRADER Global Financial Consultation & Financial Analysis L.L.C.. This entity is licensed by the UAE Capital Market Authority (CMA) under License No. 20200000241, and is authorised to introduce financial services and promote financial products in the UAE.
Please click the "Continue" button below to be redirected.
CONTINUEخطأ! حاول مرة اخرى.
